Vakuutukset, haitallinen valikoituminen ja moraalikato

Abstract

Tämä kandidaatintyö on kirjallisuuskatsaus, jossa käsitellään vakuutuksiin liittyvää taloustiedettä odotetun hyödyn teorian pohjalta. Lisäksi siinä käsitellään vielä haitallista valikoitumista ja moraalikatoa, jotka ovat vakuutuksille ominaisia ilmiöitä. Kirjallisuuskatsauksen perusteella päädyttiin lopputulemaan, jossa vakuutusten tarve perustuu yksilöiden riskiaversioon eli riskin kaihtamiseen. Riskiaversion seurauksena he ovat valmiita luopumaan osasta odotusarvoista varallisuuttaan, jotta heidän ei tarvitsisi kantaa taloudellista riskiä. Toisena merkittävänä lopputulemana voidaan mainita vakuutusten luonne, jonka seurauksena myyjän ja ostajan välillä on usein epäsymmetristä informaatiota. Epäsymmetrisen informaation seurauksena ostajalla voi olla käytössään sellaista informaatiota, johon vakuutuksen myyjä ei pääse käsiksi ja tämä vaikeuttaa vakuutusten myymistä haitallisen valikoitumisen ja moraalikadon muodossa. Työssä näytetään, että pahimmassa tapauksessa haitallinen valikoituminen voi estää markkinoita asettumasta tasapainoon, ja tämän lisäksi pyritään tarjoamaan vielä keinoja, joilla ongelmaa voidaan estää muodostumasta. Toista ongelmaa, moraalikatoa, lähestytään kannusteongelmana. Ilmiötä mallinnetaan yksinkertaisen pelin avulla, minkä jälkeen analysoidaan moraalikatoa ehkäisevien kannusteiden parannuskeinoja.