Product quality and compliance management system in fashion jewelry business - Retailer perspective

Thumbnail Image

URL

Journal Title

Journal ISSN

Volume Title

Insinööritieteiden korkeakoulu | Master's thesis
Ask about the availability of the thesis by sending email to the Aalto University Learning Centre oppimiskeskus@aalto.fi

Authors

Date

2017-03-20

Department

Major/Subject

Kiinteistöjohtaminen

Mcode

M3003

Degree programme

Kiinteistötalouden koulutusohjelma

Language

en

Pages

94+14

Series

Abstract

This study focused on the product quality and compliance management system of a fashion jewelry retailing company, which operates in the EU and Asian markets. The retailing organization is a corporate spin-off of a well-known luxury company that operates in the field of fashion jewelry. The pressure for good quality performance is clearly present due to the brand value of the parent company, brand building of the retailing organization and strict legal regulations for consumer product quality. Fashion business is challenged by its short trend cycles and product life cycles, and the low market predictability. The current product quality and compliance management system is analysed. The aim was to find potential fields for development for the system within the business model. The data was analysed by categorizations of function, material and co-operation. Quality management processes and categories were measured with work time, costs, lead-time and quality management performance. The results showed that the first process ‘Initial Qualification’ creates the most cost out of the standard processes (excluding product recalls). A collection from a new supplier requires more resources and investment in all processes when compared to a collection from an existing supplier. A new supplier collection also has a longer lead-time in the first process. The worst performing collections require the most resources per collection. From these results, it can be concluded that the system is quite heavy for a retailing organization’s quality management system, especially in its first process. Regardless of this heavy quality management system, its first and second process do not filter out quality defects on a sufficient level. The current quality management system is a hybrid of the more traditional retail model and a co-operative long-term partner seeking model. The quality management system is either too heavy for the current boundary conditions or too light in order to improve the Retailer’s product quality performance. New supplier relationships should be questioned and avoided in larger numbers. On the basis of these results and conclusions, three new strategic business and quality management models are created in attempt to improve the current quality management system and business function. Recommendations are discussed for which model is seen the most fit for future operation.

Tässä tutkimuksessa tarkkailtiin muotikorujen jälleenmyyntiorganisaatiota, joka toimii sekä EU:n että Aasian alueella. Jälleenmyyjä on hyvin tunnetun muotikorumarkkinoilla toimivan luksusyrityksen spin-off - yritys. Paine hyvään laatusuoriutumiseen tulee emoyhtiön brändin, jälleenmyyjän uuden brändin sekä tiukan kuluttajatuotelainsäädännön vuoksi. Muotitoimialalla haasteina ovat lyhyet trendisyklit ja tuotteiden elinkaaret, sekä markkinoiden huono ennustettavuus. Jälleenmyyjän laatujärjestelmä analysoitiin tavoitteena löytää potentiaaliset kehitysalueet järjestelmässä bisnesmallin lomassa. Data on kategorisoitu seuraaviin luokkiin: funktio-, materiaali- ja yhteistyöluokat. Laatujärjestelmän prosessit sekä luokat on mitattu työajan, kustannusten, läpimenoajan ja laatujohtamisen suoriutumisen mukaan. Tulokset osoittivat, että ensimmäinen prosessi ’Initial Qualification’ synnyttää standardiprosesseista eniten kustannuksia (tuotteiden takaisinveto pois lukien). Uuden toimittajan kokoelma vei keskimäärin enemmän resursseja ja investointeja kaikissa prosesseissa sekä niillä oli myös pidempi läpimenoaika ensimmäisessä prosessissa. Huonoiten laatusuoriutuvat kokoelmat veivät eniten resursseja verrattuna paremmin laatusuoriutuviin. Näistä tuloksista voitiin päätellä laatujärjestelmän olevan melko raskas ollakseen jälleenmyyjäorganisaation käytössä. Tästä huolimatta, se ei silti suodattanut laatuvikoja pois tarpeeksi tehokkaasti. Nykyinen laatujärjestelmä on perinteisen jälleenmyyntibisnesmallin ja yhteistyöhön ja pitkiin kumppanuuksiin tähtäävän mallin hybridi. Toisin sanoen, laatujärjestelmä on joko liian raskas sen nykyisille reunaehdoille tai liian kevyt parantaakseen jälleenmyyjän tuotteiden laatusuoriutumisen tasoa. Uusien toimittajasuhteiden solmimista pitäisi suurissa määrin välttää ja kyseenalaistaa. Näiden tuloksien ja johtopäätöksien pohjalta luotiin kolme strategista bisnes- ja laatujärjestelmämallia. Ne tähtäävät nykyisen laatujärjestelmämallin ja bisnesfunktion parantamiseen. Suositukset on käyty tämän jälkeen läpi ja niissä keskustellaan mikä näistä malleista sopii parhaiten yrityksen tulevaisuuden näkymiin.

Description

Supervisor

Junnila, Seppo

Thesis advisor

Lillrank, Paul

Keywords

quality management, purchasing, supplier management, quality

Other note

Citation

Permanent link to this item

https://urn.fi/URN:NBN:fi:aalto-201704133527

Collections

[dipl] Insinööritieteiden korkeakoulu / ENG